Giao dịch chênh lệch giá chênh lệch stablecoin chính trên Bybit bằng USDe & USDtb. Tìm hiểu cách kiếm lợi nhuận hơn 10% thông qua các chiến lược giao dịch crypto đòn bẩy rủi ro thấp.

 đã là một phần thiết yếu của thế giới crypto trong hơn một thập kỷ qua. Được hỗ trợ bởi các cơ chế ký quỹ hoặc 

 và gắn với một tài sản tài chính truyền thống đã được thiết lập, thường là đô la Mỹ, chúng mang lại sự ổn định tỷ giá trong thế giới crypto đầy biến động. Tuy nhiên, các stablecoin truyền thống không tạo ra lợi nhuận. Giá trị thực của chúng bị xói mòn theo thời gian do lạm phát. 

 đã tham gia thị trường trong những năm gần đây để chống lại vấn đề này.

Các stablecoin mang lại lợi nhuận có cơ chế hoạt động cho phép chúng bám sát một tài sản truyền thống và tạo ra lợi nhuận trên số tiền gốc. Điều này cho phép các nhà đầu tư crypto hưởng lợi nhuận rủi ro thấp từ các khoản đầu tư của họ.

Bản chất mang lại lợi nhuận của các tài sản này cũng mở ra một cách để tối ưu hóa lợi nhuận của chúng thông qua chênh lệch giá chênh lệch giá, đặc biệt là phiên bản đòn bẩy.

Ở dạng cơ bản nhất, chênh lệch giá chênh lệch đòn bẩy cho phép bạn kiếm lời từ chênh lệch lãi suất vay và lãi suất kiếm lời. Bybit cung cấp một cách tuyệt vời để kiếm được lợi nhuận stablecoin cao hơn bằng kỹ thuật này. Bạn có thể vay tiền với lãi suất thấp hơn thông qua tùy chọn giao dịch ký quỹ trong tài khoản của mình bằng cách sử dụng 

 và đầu tư số tiền vay để kiếm lãi bằng USDe hoặc USDtb, hai stablecoin mang lợi nhuận được cung cấp bởi một trong những giao thức 

USDe và USDtb là gì và tại sao chúng mang lại lợi nhuận cao?

Giao thức Ethena là một trong những nhà cung cấp stablecoin mang lại lợi nhuận hàng đầu trên thị trường crypto. stablecoin đầu tiên và nổi tiếng nhất của dự án, 

, là một loại crypto theo thuật toán được gắn với USD, sử dụng các 

 ENA gọi USDe là đô la tổng hợp. Nhờ các đặc tính mang lại lợi nhuận, USDe đã trở thành một thành công to lớn của thị trường. Tính đến cuối tháng 5/2025, đồng tiền này đứng thứ tư trong số tất cả các stablecoin theo 

Sau thành công của USDe, ENA ra mắt 

, một stablecoin mang lợi nhuận gắn với đồng đô la khác. Không giống như USDe, USDtb không dựa trên các chiến lược giao dịch theo thuật toán. Thay vào đó, nền tảng này được hỗ trợ gián tiếp bởi các tài sản truyền thống cấp cao, rủi ro thấp. USDtb dựa trực tiếp vào 

, vốn đầu tư vào các hóa đơn ngân quỹ Mỹ, thỏa thuận mua lại và các khoản tương đương tiền mặt khác.

  Khi BUIDL tạo ra lợi nhuận từ các tài sản này, nó chuyển sang USDtb, mang lại lợi nhuận ở cấp tổ chức, rủi ro thấp cho những người nắm giữ stablecoin.

Trong khi USDe và USDtb có các mô hình khác nhau để tạo ra lợi nhuận - mô hình thứ nhất thông qua các chiến lược giao dịch phi tập trung đang hoạt động và mô hình thứ hai thông qua sự hỗ trợ của tài sản truyền thống - cả hai đều được gọi là tài sản mang lại lợi nhuận. Lợi nhuận hàng năm điển hình của họ dao động từ khoảng 4% đến 15%, tùy thuộc vào điều kiện thị trường.

Trải rộng cơ hội chênh lệch giá thông qua lỗ hổng lãi suất

chênh lệch giá chênh lệch giá là một kỹ thuật giao dịch cho phép bạn kiếm lợi nhuận bằng cách sử dụng chênh lệch giữa lãi suất vay và lãi suất đầu tư.

Sử dụng chênh lệch giá chênh lệch giá ở mức cơ bản nhất liên quan đến việc vay tiền ở mức APR X% và đầu tư vào một sản phẩm tài chính tạo ra APR Y%. Bạn kiếm được lợi nhuận khi Y lớn hơn X.

USDe và USDtb mang đến cơ hội lợi nhuận lành mạnh và trong điều kiện thị trường thuận lợi, có thể tạo ra lợi nhuận có thể vượt quá tỷ lệ vay cho các tài sản như USDT và USDC. Điều này tạo ra cơ hội chênh lệch giá chênh lệch giá bằng cách sử dụng kết hợp các stablecoin này.

Ví dụ: bạn có thể vay USDT/USDC để 

 thông qua Tài Khoản Giao Dịch Hợp Nhất (UTA) Bybit. 

  Sau đó, bạn có thể mua USDe/USDtb bằng tiền vay của mình để hưởng chênh lệch lãi suất tiềm năng giữa lợi nhuận và lãi suất bạn trả trên USDT/USDC đã vay. Bybit thường xuyên cung cấp các chiến dịch dựa trên phí hoán đổi bằng không giữa các cặp stablecoin chính, có khả năng giúp toàn bộ quy trình chênh lệch giá chênh lệch giá chênh lệch của bạn hiệu quả hơn nữa.

Cách thức hoạt động của chênh lệch giá chênh lệch giá chênh lệch

Một ví dụ về phiên bản chênh lệch giá chênh lệch giá đơn giản liên quan đến việc hoán đổi tiền USDT/USDC sang USDe và kiếm lợi nhuận ổn định. Tình huống này giả định không có đòn bẩy và do đó, không có lãi vay để trả. Mặc dù đây là một cách tuyệt vời để kiếm lợi nhuận rủi ro thấp từ USDe, nhưng nó không tối đa hóa tiềm năng của chiến lược chênh lệch giá chênh lệch giá dàn trải.

Một phiên bản nâng cao hơn mang lại lợi nhuận tiềm năng cao hơn là thông qua việc sử dụng đòn bẩy. Điều này liên quan đến việc vay bằng USDT hoặc tốt hơn là bằng USDC, thường có lãi suất vay thấp hơn và đầu tư số tiền vay cùng với vốn gốc của bạn bằng USDe để tăng tổng lợi nhuận từ stablecoin. Ví dụ: nếu lãi suất vay USDC là 4% và APR của USDe là 5%, chênh lệch lãi suất là 1%, thể hiện lợi nhuận của bạn.

Hãy xem lại một ví dụ điển hình về cách bạn có thể hưởng lợi từ chênh lệch giá chênh lệch giá đòn bẩy, giả sử vốn ban đầu của bạn là 1.000 USDT và tỷ lệ đòn bẩy là 6x.

Bạn bắt đầu với 1.000 USDT tiền crypto của riêng mình.

2. Áp dụng đòn bẩy (tổng cộng gấp 6 lần)

Sau đó, bạn vay 5.000 USDT, sử dụng 1.000 USDT làm tài sản đảm bảo. Điều này mang đến cho bạn tổng vốn 6.000 USDT để sử dụng cho giao dịch chênh lệch giá chênh lệch giá dàn trải của mình.

3. Thực hiện giao dịch chênh lệch giá

Bạn lấy 6.000 USDT và chuyển đổi sang USDe. Ví dụ: giả sử rằng bạn có thể kiếm được lợi nhuận USDe là 5% hàng năm từ stablecoin – một ước tính tương đối thận trọng. 

 USDe trên ENA có thể mang lại lợi nhuận cao hơn nhiều tùy thuộc vào điều kiện thị trường và hiệu suất của giao thức (tỷ lệ lợi nhuận của USDe tính đến cuối tháng 5/2025 là 6,2%). Giả sử USDT đã vay của bạn có lãi suất là 3,73%.

Với lợi nhuận giả định từ USDe là 5%, bạn kiếm được:

Giả sử lãi suất 4% trên USDT, bạn phải trả:

Vì bạn đã sử dụng $1.000 tiền của riêng mình:

Thực hiện chênh lệch giá chênh lệch giá bằng USDe/USDtb trên Bybit mang đến cho bạn nhiều lợi ích:

Cách thực hiện chênh lệch giá chênh lệch giá trên Bybit

1. Mở tài khoản UTA (nếu bạn chưa có) và bật giao dịch ký quỹ cho USDe/USDtb, USDT và USDC.

Đặt USDe/USDtb, USDT và USDC làm ký quỹ.

Đối với phiên bản trang web, sau đây là ảnh chụp màn hình có liên quan.

Nếu bạn sử dụng Bybit app, hãy tham khảo ảnh chụp màn hình bên dưới.

, đặt đòn bẩy 10x, thực hiện giao dịch để bán 4.000 USDT hoặc bất kỳ số tiền nào bạn muốn phân bổ để chênh lệch giá và vay 4.000 USDC.

Đối với phiên bản ứng dụng di động:

Sử dụng USDC đã vay để mua USDe. Vì Bybit cung cấp cho bạn cách kiếm lãi từ USDe trên nền tảng, chỉ cần giữ số tiền vay trong tài khoản UTA của bạn để bắt đầu kiếm lợi nhuận.

Theo dõi lợi nhuận và hoàn trả của bạn để xem chênh lệch giá chênh lệch giá đang hoạt động như thế nào.

Nếu bạn quyết định ngừng sử dụng chênh lệch giá chênh lệch giá, chỉ cần bán USDe và hoàn trả USDC.

Rủi ro chênh lệch giá chênh lệch giá

Đương nhiên, giống như bất kỳ chiến lược giao dịch nào khác, chênh lệch giá chênh lệch giá chênh lệch giá bằng cách sử dụng stablecoin liên quan đến một số rủi ro nhất định.

Một là rủi ro giảm giá. Nếu USDe giảm xuống dưới $1, bạn có thể phải chịu tổn thất lớn. Ví dụ: với đòn bẩy 5x, tỷ lệ stablecoin giảm 1% sẽ dẫn đến tổng lỗ 5%.

 là loại rủi ro thứ hai. Nếu lợi nhuận từ USDe giảm xuống dưới chi phí vay, toàn bộ chiến lược chênh lệch giá chênh lệch giá dàn trải sẽ dẫn đến lỗ ròng.

chênh lệch giá chênh lệch giá đòn bẩy sử dụng stablecoin là một cách tuyệt vời để kiếm lợi nhuận với rủi ro có thể quản lý được. Nó có thể phù hợp với người dùng thoải mái và quen thuộc với việc sử dụng ký quỹ; các nhà giao dịch đang tìm kiếm các lựa chọn thay thế để kiếm lợi nhuận từ việc stake, 

 và các chiến lược DeFi tương tự; và những người thích những cách thụ động hơn để tạo ra lợi nhuận từ tiền của họ.

Tuy nhiên, chiến lược này không đặc biệt phù hợp với người mới bắt đầu, người dùng không thoải mái với giao dịch đòn bẩy hoặc những người hoài nghi về stablecoin tổng hợp.

Chiến lược chênh lệch giá chênh lệch giá chênh lệch giá được mô tả ở trên, cùng với các ví dụ, không cấu thành lời khuyên tài chính. Trước khi áp dụng chiến lược này dưới bất kỳ hình thức nào, 

 và đánh giá tất cả các rủi ro liên quan.

Trung Cấp

Cách mở khóa lợi nhuận hơn 10% bằng cách sử dụng chiến lược Chênh Lệch Giá Chênh Lệch USDe/USDtb trên Bybit

Đây là bài viết về khả năng lãnh đạo tư duy được viết bởi Mazurka Zeng, Trưởng bộ phận Fiat tại Bybit.

Bài đăng này do Mazurka Zeng viết. Mazurka là Trưởng bộ phận Fiat tại Bybit.

Stablecoin đã trở thành nền tảng của hệ sinh thái tài sản kỹ thuật số, cung cấp một cầu nối quan trọng giữa tiền fiat và thế giới crypto. 

Là Trưởng bộ phận Fiat tại Bybit, tôi đã trực tiếp thấy nhu cầu của người dùng đang đa dạng hóa, thúc đẩy sự đổi mới vượt ra ngoài các stablecoin gắn với fiat truyền thống.

Tăng trưởng tiềm năng trong lĩnh vực stablecoin

Lĩnh vực stablecoin đang trưởng thành, được thúc đẩy bởi việc áp dụng ngày càng tăng và tiến bộ quy định, như 

 (Đạo luật ổn định và Đạo luật GENIUS) đã thông 

 Ủy ban Dịch vụ Tài chính Hạ viện Mỹ, với Đạo luật GENIUS 

 sang thông qua cuối cùng bởi Thượng viện Mỹ vào ngày 20/5.

Trong vai trò giám sát các hoạt động fiat của Bybit, chúng tôi đã tích hợp stablecoin sâu vào hệ sinh thái của mình. Chúng cho phép các giao dịch liền mạch trên 

  Hơn nữa, Bybit cung cấp lợi nhuận trong 

 và tạo điều kiện chi tiêu liền mạch thông qua 

. Tiện ích đang mở rộng này thúc đẩy nhu cầu về nhiều loại tài sản ổn định hơn.

Không thể phủ nhận sự tăng trưởng này. Theo dữ liệu của CoinGecko, vốn hóa thị trường của các stablecoin được fiat hỗ trợ đã tăng lên mức vốn hóa thị trường cao nhất mọi thời đại là $248 tỷ vào ngày 22

 với vốn hóa thị trường $151,9 tỷ, ngay cả khi đang phải đối mặt với rào cản tuân thủ MiCA ở Châu Âu. Tuy nhiên, sự thống trị này đặt ra một câu hỏi quan trọng: 

Điều gì tiếp theo đối với stablecoin ngoài những gã khổng lồ được hỗ trợ bằng fiat đã có uy tín?

Trường Hợp XAUT Được Gold Hỗ Trợ

Một lựa chọn hấp dẫn đang thu hút được sự chú ý là 

 Không giống như các stablecoin được hỗ trợ bằng fiat, XAUT được gắn từ 1:1 đến một ounce vàng vật chất hảo hạng, được lưu trữ an toàn trong các kho của Thụy Sĩ và đáp ứng tiêu chuẩn Giao Hàng Tốt của LBMA. Điều này cung cấp cho người dùng quyền sở hữu vàng kỹ thuật số trực tiếp, kết hợp tính ổn định lịch sử của vàng với hiệu quả của blockchain.

Vàng từ lâu đã được coi là hàng rào lạm phát. Năm 2025, trong bối cảnh bất ổn kinh tế và căng thẳng địa chính trị đang diễn ra, XAUT nhận thấy sự quan tâm đáng kể, được phản ánh qua mức tăng giá 25% từ đầu năm đến nay. Hơn nữa, XAUT giải quyết những thách thức truyền thống của quyền sở hữu vàng vật chất - chi phí lưu trữ và các vấn đề về khả năng tiếp cận. Nó cho phép sở hữu một phần (xuống còn 0,000001 troy ounce) và chuyển khoản dễ dàng, không ranh giới, 24/7.

Nhận thấy nhu cầu này, gần đây Bybit 

  Sự quan tâm mạnh mẽ của người dùng xác nhận sự thèm ăn rõ ràng đối với các stablecoin được hỗ trợ bởi dự trữ hữu hình, không phải fiat, đặc biệt là trong thời điểm thị trường biến động.

Một phát triển thú vị khác là sự gia tăng của các stablecoin tuân thủ MiCA, tập trung vào khu vực. Vào tháng 3/2025, Bybit.NL 

, lần lượt do Quantoz Payments và StablR Limited phát hành. Cả hai đều được hỗ trợ đầy đủ bởi dự trữ fiat (USD) và được thiết kế rõ ràng để đáp ứng các quy định MiCA nghiêm ngặt của EU, cung cấp tính minh bạch và bảo vệ người dùng nâng cao trong Khu vực Kinh tế Châu Âu (EEA).

, có trụ sở tại Malta, đều đảm bảo đầu tư từ Tether. Đáng kể, cả hai nhà phát hành đều tận dụng nền tảng token hóa Hadron mới của Tether

, được thiết kế để hợp lý hóa việc phát hành và quản lý tài sản kỹ thuật số được quản lý.

 Sự hỗ trợ này báo hiệu niềm tin mạnh mẽ vào những người mới này và tiềm năng thúc đẩy việc áp dụng stablecoin tuân thủ ở Châu Âu.

Thị trường stablecoin rõ ràng đang đa dạng hóa. Các quyền chọn được hỗ trợ bằng vàng như XAUT có thể ngày càng thu hút những người đang tìm kiếm các kho lưu trữ giá trị bên ngoài hệ thống tài chính do USD thống trị truyền thống. Hồ sơ ổn định của họ cung cấp một loại phòng ngừa rủi ro khác so với các token gắn với fiat.

Đồng thời, các stablecoin được phát hành tại địa phương như USDQ và USDR tuân thủ MiCA đã sẵn sàng kết nối tài chính và crypto truyền thống ở Châu Âu hiệu quả hơn. Sự rõ ràng về quy định có thể thúc đẩy niềm tin lớn hơn giữa người dùng và doanh nghiệp, tạo điều kiện thuận lợi cho các giao dịch đồng euro kỹ thuật số và đô la liền mạch trên toàn khu vực.

Tại Bybit, chúng tôi vẫn tập trung trao quyền cho người dùng. Chúng tôi cam kết cung cấp một loạt các quyền chọn stablecoin - từ các nhà lãnh đạo có uy tín đến những người mới sáng tạo như XAUT, USDQ và USDR. Bằng cách cung cấp các tài sản đa dạng và hỗ trợ các nỗ lực tuân thủ khu vực, chúng tôi mong muốn cung cấp các công cụ mà người dùng cần để tự tin điều hướng nền kinh tế kỹ thuật số đang phát triển.

Trong một thế giới mà niềm tin và tính linh hoạt đóng vai trò then chốt, stablecoin không chỉ mang lại giá trị – mà còn phải tạo ra giá trị. Tại Bybit, chúng tôi tự hào được định hình tương lai đó.

Bắt Đầu

Stablecoin trên USDT: Khám phá tiềm năng của XAUT và người mới USDQ & USDR

Elon Musk xác nhận rằng X Money, một tính năng thanh toán ngang hàng cho nền tảng X, sẽ sớm ra mắt trong phiên bản beta giới hạn.

Top người có hiệu suất hàng ngày — Kaito (KAITO)

S&P 500 đã phục hồi trong giao dịch hợp đồng tương lai sau khi Trump trì hoãn mức thuế quan 50% của EU đến ngày 9/7, giúp giảm căng thẳng thương mại. Vàng đã tăng 0,08% lên $3.317 mỗi ounce vào Thứ Ba, được hỗ trợ bởi sự sụt giảm 0,20% của đồng đô la Mỹ và những lo ngại về thâm hụt tài chính ngày càng tăng của Mỹ. Lợi nhuận được giới hạn bởi nhu cầu trong nước yếu. Chỉ Số Coindesk, theo dõi thị trường crypto rộng lớn hơn, đã giảm 1,13%, với Bitcoin tăng 1,28% và Ether giảm 0,51%, trong 24 giờ qua. Giao dịch các thị trường này và hơn thế nữa với đòn bẩy lên đến 500x trên Bybit MT5 bằng liên kết này

Người có hiệu suất hàng đầu hiện nay là KAITO, tăng 7,2% sau khi Huma Finance ra mắt chương trình airdrop và staking $HUMA cho những người tham gia hệ sinh thái Kaito.

Kaito (KAITO), được thành lập vào năm 2022, là một công cụ tìm kiếm crypto hỗ trợ AI trị giá $1.099/tháng, tổng hợp dữ liệu từ các nguồn web3 như Twitter, Discord và các diễn đàn, sử dụng AI tiên tiến để cung cấp thông tin chi tiết về bối cảnh, được lọc theo tâm lý. Huma Finance đã 

 tuyên bố $HUMA cho những người dùng AI Kaito hàng đầu và người dùng hệ sinh thái đang hoạt động, phân phối 10bps cung cấp cho mỗi nhóm. Đủ điều kiện đòi hỏi sự tham gia trong quá khứ và các khoản nắm giữ cụ thể, như hơn 100 sKAITO hoặc YT KAITO. Staking cũng đã sẵn sàng, cung cấp phần thưởng, lông vũ và trạng thái Vanguard cho những người nắm giữ dài hạn, không bị khóa. Mùa 1 và 2 sẽ phát thưởng bổ sung trong 3–6 tháng tới.

Xem giá, biểu đồ và dữ liệu mới nhất về 

, một tính năng thanh toán ngang hàng cho nền tảng X, sẽ sớm ra mắt trong phiên bản beta giới hạn. Mặc dù nền tảng này sẽ cho phép các giao dịch liên kết với thẻ ghi nợ thông qua Visa, nhưng vẫn chưa đề cập đến hỗ trợ crypto – làm thất vọng những người hâm mộ Dogecoin. Musk đã nhấn mạnh sự thận trọng do sự tham gia của các khoản tiết kiệm của người dùng.

Khi các thị trường đóng cửa vào Ngày Tưởng Niệm 26/5, ETF giao ngay Bitcoin ghi nhận không có hoạt động nào. 

, phân bổ 10bps cho top ~500 Kaito yappers và 10bps cho người dùng tích cực trong hệ sinh thái Kaito. Đủ điều kiện yêu cầu nắm giữ hơn 100 sKAITO hoặc YT KAITO và ví SOL được liên kết. Dự kiến sẽ có thêm hai đợt giảm giá nữa trong Mùa 1 và 2, với phần thưởng tăng lên 12,5bps cho người chơi và 2,5bps cho hệ sinh thái, cộng thêm cho những người stake $HUMA và $KAITO.

Elon Musk xác nhận ra mắt bản beta X Money

Khám phá những điểm tương đồng và khác biệt chính khi sử dụng phân tích kỹ thuật (TA) cho cổ phiếu so với crypto và cách điều chỉnh các chỉ báo phổ biến cho giao dịch crypto.

 (TA) là một thành phần quan trọng của giao dịch hiện đại. Thuật ngữ này đề cập đến một tập hợp các phương pháp phân tích và chỉ báo được sử dụng để dự báo biến động thị trường trong tương lai dựa trên dữ liệu giá và khối lượng trong quá khứ.

Trên thị trường chứng khoán, các chỉ báo TA như mức hỗ trợ và kháng cự, Dải Bollinger, mô hình biểu đồ và đường trung bình động đã được sử dụng thành công trong nhiều thập kỷ. Nhiều nhà giao dịch crypto áp dụng cùng một phương pháp TA để dự đoán giá của tiền điện tử. Tuy nhiên, do sự khác biệt vốn có giữa cổ phiếu và crypto, việc áp dụng các phương pháp này vào giao dịch crypto trực tiếp có thể không đơn giản như có vẻ.

Trong bài viết này, chúng ta sẽ khám phá các chỉ báo TA phổ biến nào có thể hoạt động đối với crypto, ít nhất là với một số điều chỉnh nhất định và điều này có thể khiến bạn hiểu lầm khi áp dụng trong thế giới crypto độc đáo.

Sự tương đồng giữa cổ phiếu và crypto 

 là một trong những khái niệm chính trong TA. Mức hỗ trợ là mức giá mà tại đó xu hướng giảm được dự kiến sẽ tạm dừng, trong khi mức kháng cự là mức giá mà tại đó xu hướng tăng của một tài sản dự kiến sẽ bùng nổ. Các nhà giao dịch dành nỗ lực đáng kể để xác định các mức hỗ trợ và kháng cự có thể có cho một cổ phiếu hoặc tiền điện tử, xem xét các yếu tố như các chỉ báo quá mua và quá bán của tài sản, các lệnh tập trung quanh một mức giá nhất định, mức cao và mức thấp trước đó, hành vi mua doanh nghiệp, v.v.

Ở cả cổ phiếu và thị trường crypto, mức hỗ trợ và kháng cự có thể cung cấp những hiểu biết sâu sắc có giá trị. Các mức này thường dễ dự đoán hơn trên thị trường chứng khoán nhờ bản chất vững chắc hơn, thanh khoản cao hơn và sự tham gia của doanh nghiệp mạnh mẽ. Mặt khác, biến động cao hơn của thị trường crypto

, hoạt động của cá voi, tính thanh khoản thấp hơn và tính nhạy cảm với tin tức và cường điệu trực tuyến có thể khiến mức hỗ trợ và kháng cự ước tính ít chắc chắn hơn.

 Điều này đặc biệt đúng với các altcoin có vốn hóa thấp hơn, trong khi các mức hỗ trợ và kháng cự rõ ràng hơn đối với các tài sản hàng đầu, chẳng hạn như 

Bất chấp sự chắc chắn thấp hơn về hỗ trợ và kháng cự trong giao dịch crypto, cả hai thị trường đều tuân thủ các quy tắc chung để ước tính các mức này vì chúng được thúc đẩy bởi tâm lý học cơ bản của con người.

Ví dụ: sai lệch số tròn là yếu tố quyết định quan trọng của hỗ trợ và kháng cự. Nó thể hiện trong các điểm hỗ trợ và kháng cự rõ ràng xung quanh số vòng, ví dụ: $70.000 cho BTC. Vì nhiều nhà đầu tư, đặc biệt là những người chơi bán lẻ ít kinh nghiệm hơn, thường nghĩ về số vòng – ví dụ: tôi sẽ mua tài sản này khi đạt $70.000 – có xu hướng có lệnh rõ ràng tập trung xung quanh những điểm này. Các lệnh tại hoặc rất gần số vòng có xu hướng cung cấp hỗ trợ hoặc kháng cự với giá.

Mặc dù mức hỗ trợ và kháng cự áp dụng cho cả cổ phiếu và crypto, nhưng hãy sử dụng chúng thận trọng hơn trong crypto vì chúng ít chắc chắn hơn. Coi các mức này cho TA tiền điện tử giống các vùng hỗ trợ và kháng cự hơn là ước tính điểm chính xác. 

 là một chỉ báo TA chính được đại diện bởi một bộ ba dải được vẽ trên biểu đồ giá. Dải trung bình hiển thị đường trung bình động (MA) 20 kỳ của tài sản, trong khi các dải trên và dưới lần lượt đại diện cho hai độ lệch tiêu chuẩn trên và dưới MA.

Trong cả thị trường chứng khoán và crypto, Bollinger Bands có thể thông báo cho nhà giao dịch về một số điều. Ví dụ: việc bóp dải có thể cho thấy các giai đoạn biến động giảm. Theo nhà phát minh của chỉ báo này, John Bollinger, những khoảng thời gian này thường được theo sau bởi sự biến động gia tăng, vì vậy tình trạng bóp giá có thể báo hiệu sự gia tăng bất ổn thị trường sắp tới. Việc sử dụng Bollinger Bands này rất được áp dụng trong cả thị trường chứng khoán và crypto, vì cả hai đều có chu kỳ biến động.

Một cách sử dụng phổ biến khác của các dải ở cả hai thị trường là ước tính khả năng tiếp tục xu hướng. Khi giá vượt ra khỏi dải trên hoặc dưới, điều đó báo hiệu rằng xu hướng tăng hoặc giảm, tương ứng, sẽ tiếp tục. Tuy nhiên, thị trường crypto dễ bị phá vỡ giả mạo hơn, đặc biệt là trong thời kỳ biến động thấp và hoạt động giao dịch cá voi đáng kể.

Những người chơi lớn – nhà đầu tư doanh nghiệp vào cổ phiếu và cá voi bằng crypto – thường sử dụng các chiến lược dựa trên khối lượng. Có thể phân tích các chỉ số này bằng các công cụ TA như 

 (VWAP) và các chỉ báo biên dạng khối lượng khác nhau.

VWAP hiển thị tỷ lệ giá trung bình trên tổng khối lượng giao dịch của tài sản. Profile KLGD là một tập hợp các chỉ báo TA thường hiển thị phân phối KLGD giữa các mức giá.

Các loại tiền điện tử và cổ phiếu có vốn hóa lớn thường thể hiện những điểm tương đồng khi được phân tích bằng cách sử dụng các chỉ báo dựa trên khối lượng. Ví dụ: một loại crypto như Bitcoin và một cổ phiếu như Apple (AAPL) có thể hợp nhất gần VWAP của chúng. Ngoài ra, sự bứt phá trên VWAP và khối lượng giao dịch ngày càng tăng có thể báo hiệu cá voi tăng hoặc hoạt động doanh nghiệp và sự tiếp tục xu hướng tăng.

Sự khác biệt giữa cổ phiếu và crypto

Các mẫu biểu đồ (head and shoulders, tam giác, v.v.)

Mô hình TA là hình thành trực quan trong biểu đồ giá phản ánh tâm lý nhà giao dịch và giúp dự đoán biến động giá tiềm ẩn trong tương lai dựa trên hành vi lịch sử. Nhiều mô hình được sử dụng để chỉ ra sự đảo ngược hoặc tiếp tục xu hướng, cũng như các mô hình song phương, cho thấy biến động giá theo một trong hai hướng. Sau đây là các mô hình phổ biến hoặc phổ biến:

Hãy nhớ rằng mô hình tương tự có thể được hiểu là đảo ngược/tiếp tục hoặc tín hiệu song phương tùy thuộc vào các yếu tố theo ngữ cảnh như hoạt động khối lượng và biến động.

Hoạt động doanh nghiệp cao và có cấu trúc tốt trên thị trường chứng khoán khiến các mô hình có nhiều khả năng được hoàn thành hơn. Ngược lại, các mô hình thường có thể thất bại trên thị trường crypto do ảnh hưởng của tin tức và thổi phồng trực tuyến, thao túng cá voi, thanh khoản thấp hơn, các bot giao dịch khai thác các mô hình sớm và thiếu hoạt động thể chế được xác định. Do đó, các nhà giao dịch crypto nên đợi các mô hình được xác nhận theo hướng dự kiến và sử dụng các tín hiệu hỗ trợ như dữ liệu khối lượng và các chỉ báo TA khác.

 là chỉ báo TA hiển thị giá trung bình trong một số khoảng thời gian đã định. Hình thức cơ bản nhất, đường 

(SMA), dựa trên trung bình không trọng số của các khoảng thời gian trước.

Các nhà giao dịch sử dụng một số đường trung bình nâng cao hơn - đường 

 (EMA) có lẽ là phổ biến nhất. EMA dựa trên quy trình trọng số mang lại nhiều trọng số hơn cho các khoảng thời gian dữ liệu gần đây hơn.

Trên thị trường chứng khoán, MA 50 ngày và 200 ngày là các chỉ báo xu hướng đáng tin cậy hợp lý. Các nhà đầu tư doanh nghiệp và bán lẻ tôn trọng các chỉ số này, sử dụng các chỉ báo này để ước tính xu hướng và lập kế hoạch cho các động thái của họ. Tuy nhiên, các MA trong crypto thường kém tin cậy hơn nhiều do các yếu tố như biến động cao hơn, thanh khoản thấp hơn, các nhà giao dịch bán lẻ theo cảm xúc và cường điệu hơn, hoạt động doanh nghiệp thấp hơn và tỷ lệ những người theo dõi chiến lược rủi ro cao trong ngắn hạn. Do đó, giá crypto có thể di chuyển mạnh bên ngoài MA, đôi khi nhiều lần trong một ngày.

MA vẫn có thể cung cấp tín hiệu âm thanh cho các nhà giao dịch crypto, nhưng chúng phải được sử dụng với các điều chỉnh cụ thể. Nên coi MA trong crypto là vùng hỗ trợ và kháng cự chung, cũng như sử dụng khung thời gian cao hơn (ví dụ: hàng ngày hoặc hàng tuần) để có độ chính xác cao hơn.

Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI)

 (RSI) là chỉ báo TA chính được sử dụng để đánh giá xem một tài sản bị quá mua hay quá bán.

Giá trị RSI dao động từ 0 đến 100 – dưới 30 cho thấy tài sản quá bán và trên 70 báo hiệu hoạt động quá mức của người mua.

RSI hoạt động hợp lý trên thị trường chứng khoán, đặc biệt là đối với các cổ phiếu có vốn hóa lớn, khối lượng lớn, nhưng khả năng áp dụng của chỉ báo này trên thị trường crypto ít chắc chắn hơn.

Không có gì lạ khi RSI tiền điện tử ở trong vùng quá mua hoặc quá bán trong thời gian dài. Ví dụ: một altcoin theo hướng cường điệu có thể duy trì trên 70 RSI trong một thời gian dài, được bơm và quảng bá liên tục, thu hút ngày càng nhiều nhà giao dịch cá nhân theo đuổi lợi nhuận giga.

Do đó, nếu bạn có kế hoạch sử dụng RSI để giao dịch crypto, hãy đảm bảo xác minh các tín hiệu của RSI bằng các chỉ báo khác và xem xét bối cảnh rộng lớn hơn.

Việc sử dụng các phương pháp TA đã thiết lập có thể nâng cao đáng kể giao dịch crypto của bạn. Tuy nhiên, không phải tất cả các phương pháp đều có khả năng áp dụng cao cho thị trường tiền điện tử.

Mặc dù bạn có thể sử dụng các mức hỗ trợ và kháng cự, Dải Bollinger và các chỉ báo dựa trên khối lượng thành công trong crypto với các điều chỉnh, mô hình biểu đồ, MA và RSI nhất định yêu cầu điều chỉnh đáng kể hơn. Bạn thậm chí có thể bỏ qua chúng khỏi hộp công cụ phân tích đang mở của mình. Trong mọi trường hợp, bạn luôn nên kết hợp nhiều chỉ báo và sử dụng dữ liệu ngữ cảnh khác để thông báo các động thái giao dịch của mình.

Phân tích kỹ thuật về cổ phiếu so với crypto: Những điểm tương đồng và khác biệt chính

Thuật Ngữ

Market Maker tự động (AMM) là một hệ thống tạo điều kiện giao dịch tự động trên một sàn giao dịch phi tập trung thông qua các nhóm thanh khoản crypto do các nhà cung cấp thanh khoản tài trợ.

Giới Thiệu Về Các Market Maker Tự Động (AMM)

Trong bối cảnh tiền điện tử không ngừng phát triển, các nhà tạo lập thị trường tự động (AMM) nổi bật như một khái niệm mang tính cách mạng, định hình lại cách giao dịch diễn ra trong không gian tài sản kỹ thuật số. Không giống như các thị trường truyền thống, nơi người mua và người bán trực tiếp xác định giá, AMM sử dụng một thuật toán duy nhất 

 để định giá tài sản, cung cấp tính thanh khoản và hiệu quả theo cách phi tập trung.

 Hãy đi sâu vào sự phức tạp của AMM và khám phá tầm quan trọng của chúng trong hệ sinh thái tiền điện tử.

Market Maker Tự Động (AMM) là một loại giao thức trao đổi phi tập trung dựa trên công thức toán học để định giá tài sản. Thay vì sử dụng sổ lệnh như các sàn giao dịch truyền thống, AMM sử dụng các nhóm thanh khoản mà các nhà giao dịch có thể giao dịch.

Các nhà cung cấp thanh khoản là nền tảng cho mô hình AMM. Họ nạp tài sản vào các nhóm thanh khoản và đổi lại, nhận token LP đại diện cho phần chia của họ trong nhóm. Các token này có thể được quy đổi sau để nhận phần chia từ nhóm cộng với một phần phí giao dịch.

Các AMM khác nhau sử dụng các thuật toán khác nhau để định giá tài sản. Một số mô hình phổ biến bao gồm:

Quản trị phi tập trung là một dấu hiệu của nhiều giao thức AMM, nơi các quyết định được đưa ra bởi những người nắm giữ token, thường thông qua Tổ 

Tích Hợp Với Tài Chính Truyền Thống

AMM có thể phát triển để giao tiếp liền mạch hơn với thị trường tài chính truyền thống, thu hẹp khoảng cách giữa DeFi và tài chính truyền thống.

 và hợp đồng thông minh có thể dẫn đến các AMM hiệu quả và an toàn hơn.

Bối cảnh pháp lý sẽ định hình sự phát triển và áp dụng AMM trong tương lai.

Các Market Maker Tự Động đi đầu trong cuộc cách mạng DeFi, cung cấp một cách độc đáo và hiệu quả để giao dịch và cung cấp thanh khoản trong thị trường tiền điện tử. Khi công nghệ và môi trường pháp lý phát triển, khả năng và khả năng tiếp cận của AMM cũng vậy.

Những rủi ro liên quan đến AMM là gì?

AMM khác với các sàn giao dịch truyền thống như thế nào?

AMM có thể được quản lý không?

Nhà Tạo Lập Thị Trường Tự Động (AMM)

Compete for 2,500 USDT USDT Every Week

Nhà Tạo Lập Thị Trường Tự Động (AMM)

Nhận tiền điện tử và thông tin giao dịch hàng ngày của bạn

Compete for 2,500 USDT USDT Every Week

Nhận tiền điện tử và thông tin giao dịch hàng ngày của bạn